Cara Membeli Obligasi Negara dengan Fidelity – Waktu di Pasar

Cara Membeli Obligasi Negara dengan Fidelity - Waktu di Pasar

Anda telah mendengar? Obligasi keren lagi! Sekarang instrumen pendapatan tetap benar-benar memiliki hasil yang layak, obligasi kembali populer. Sementara sebagian besar mendapatkan eksposur obligasi mereka melalui dana obligasi, ada cara mudah lain untuk mendapatkan eksposur obligasi; obligasi! Tidak semua orang tahu betapa mudahnya membeli obligasi, jadi saya di sini untuk memberi tahu Anda bahwa sebenarnya sangat mudah untuk membeli obligasi di Fidelity. Itu sebabnya ini adalah salah satu tempat pilihan saya untuk membeli masalah treasury baru.

Sementara pemerintah memiliki nama yang berbeda untuk treasury mereka berdasarkan jatuh tempo (tagihan jangka pendek, catatan jangka menengah dan obligasi jangka panjang), demi kesederhanaan dan fakta bahwa mereka semua jatuh di bawah jendela obligasi dalam kesetiaan, saya’ akan menyebut mereka semua ikatan di sini dan menyelami perbedaannya nanti.

Obligasi negara dapat menjadi investasi berisiko rendah yang sangat baik dan dibebaskan dari pajak pendapatan negara bagian dan lokal tidak seperti CD atau rekening tabungan. Selain itu, imbal hasil obligasi treasury saat ini lebih tinggi daripada kebanyakan CD (mungkin di luar CD yang diperantarai) dan juga rekening tabungan.

Negatif yang jelas dari CD dan treasury versus rekening tabungan adalah sifat jangka panjang dari yang pertama sehingga penting untuk mengingatnya. Namun, jika Anda ingin menginvestasikan sejumlah uang yang dapat dikunci untuk sementara waktu tetapi tidak ingin mengambil risiko volatilitas pasar saham, treasury bill, wesel atau obligasi dapat menjadi pilihan investasi yang layak.

Mereka didukung oleh kepercayaan penuh dari pemerintah AS dan dengan demikian dianggap sebagai aset bebas risiko (kecuali jika Anda yakin akan kehancuran pemerintah yang akan segera terjadi). Dengan kata lain, jika Anda memegang obligasi ini hingga jatuh tempo, Anda dijamin akan mendapatkan kembali pokok atau investasi awal Anda di atas imbal hasil.

Meskipun Anda dapat memperdagangkan treasury di pasar sekunder, itu bukan sesuatu yang saya rekomendasikan untuk sebagian besar investor pemula. Namun, itu memungkinkan likuiditas jika Anda benar-benar membutuhkan uang meskipun itu menambahkan beberapa risiko tambahan karena harga bisa naik dan turun di pasar sekunder.

Secara alami, Anda dapat membeli obligasi treasury di situs web treasury direct tetapi menurut saya proses membeli obligasi di Fidelity jauh lebih mudah dan ramah pengguna. Namun, sepertinya banyak orang tidak tahu bahwa Anda benar-benar dapat melakukannya di Fidelity atau tidak tahu prosesnya, jadi saya pikir saya akan membuat posting singkat tentang cara membeli obligasi di Fidelity. Anda dapat membeli berbagai obligasi lain di sana juga ditambah CD yang diperantarai dan barang-barang lainnya tapi itu cerita untuk posting lain.

Satu hal penting yang perlu diperhatikan adalah bahwa obligasi di Fidelity dan situs pialang lainnya datang dalam denominasi $1.000 sehingga Anda setidaknya harus menginvestasikan jumlah itu dan kelipatan dari jumlah itu jika Anda menginginkan banyak obligasi. Bagian terbaiknya adalah membeli obligasi treasury di Fidelity gratis jika Anda melakukannya secara online, jadi mari kita mulai dan lihat bagaimana melakukannya.

Setelah Anda benar-benar masuk, Anda dapat memulai dengan mengklik perdagangan di sisi kiri atas.

Atau Anda dapat menekan perdagangan di akun dan tarik-turun perdagangan seperti yang terlihat di bawah ini.

Either way Anda akan dibawa ke jendela perdagangan yang default ke saham atau ETF. Anda ingin menekan dropdown itu dan memilih Pendapatan Tetap sebagai gantinya.

Setelah Anda melakukannya, Anda akan dibawa ke halaman lain yang meminta Anda untuk memasukkan CUSIP obligasi yang ingin Anda perdagangkan. Mengingat bahwa saya biasanya tidak tahu apa itu, Anda ingin menekan inventaris pencarian di halaman ini.

Setelah Anda melakukannya, Anda akan dibawa ke halaman lain yang mencantumkan semua instrumen pendapatan tetap yang tersedia.

Halaman ini bisa sedikit berlebihan.

Di atasnya, Anda dapat mencari melalui banyak obligasi di pasar sekunder. Ini termasuk tidak hanya perbendaharaan, tetapi juga CD, obligasi daerah, obligasi korporasi dan banyak lagi. Anda tentu dapat mengeklik dan melihat apa yang tersedia, tetapi sebenarnya bukan itu yang kami cari. Ini semua tentang membeli obligasi treasury baru dan untuk itu Anda ingin menekan New Issues di sebelah kanan pilihan Obligasi default.

Setelah Anda melakukannya, Anda dapat mengklik tombol plus di dekat daftar treasury untuk membuka daftar obligasi treasury yang tersedia. Penawaran di sini akan bervariasi tergantung pada saat Anda mengakses situs.

Per 11/6/2022, ada lima obligasi yang tersedia untuk diperdagangkan. Ada dua tagihan kupon nol (13 minggu dan 26 minggu), dua lembar kupon (3 tahun dan 10 tahun) dan satu obligasi 30 tahun.

Pemerintah memiliki nama yang berbeda untuk obligasi tergantung pada panjang dan jenisnya yang agak membingungkan. Mereka semua masih instrumen pendapatan tetap pada akhir hari dan saya biasanya hanya menyebut mereka semua obligasi.

Namun, demi kejelasan, tagihan adalah penawaran yang jatuh tempo dalam 52 minggu atau kurang. Ini dijual dengan diskon dan tidak membayar kupon dengan semua bunga dan pokok dibayar pada saat jatuh tempo (artinya Anda dapat membayar $977 untuk obligasi nilai nominal $1.000 dan mendapatkan kembali $1.000 pada saat jatuh tempo menggantikan bunga Anda).

Notes berumur antara 2 dan 10 tahun, dijual pada nilai nominal dan membayar bunga setengah tahunan dengan pokok dibayar kembali pada saat jatuh tempo.

Akhirnya, obligasi tersebut jatuh tempo 20 atau 30 tahun, dijual pada nilai nominal dengan bunga dibayar setiap setengah tahun dan pokok dibayar kembali pada saat jatuh tempo. Anda dapat melihat rincian di bawah ini.

Bagaimanapun, Anda dapat melihat kapan obligasi tersebut jatuh tempo dan berapa hasil yang diharapkan dari obligasi tersebut.

Perhatikan bahwa ini adalah perkiraan dan tidak dijamin karena hasil sebenarnya ditetapkan di lelang sehingga Anda tidak akan tahu persis apa itu sampai lelang itu terjadi, tetapi Fidelity memastikan Anda mendapatkan hasil terbaik yang ditawarkan. Saya biasanya menemukan bahwa perkiraannya cukup dekat dengan apa yang sebenarnya Anda dapatkan tetapi perubahan hasil dari hari ke hari memang terjadi.

Saya menyebutkan bahwa apa yang Anda lihat akan tergantung pada hari Anda mengakses situs tersebut. Itu karena Anda membeli obligasi negara di pasar perdana langsung dari pemerintah melalui lelang dan itu berarti apa yang Anda lihat saat masuk untuk membeli obligasi akan berbeda berdasarkan apa yang dilelang secara aktif saat Anda mengakses halaman ini.

Lelang ini terjadi secara teratur dan didasarkan pada jadwal yang dikeluarkan oleh Departemen Keuangan AS. Anda dapat menemukan jadwalnya di sini dan itu akan menunjukkan kepada Anda apa yang akan tersedia ketika Anda mengakses situs web. Saya biasanya memeriksa halaman seperti yang ini untuk mendapatkan gambaran tentang hasil, cari tahu apa yang ingin saya beli, lalu periksa jadwal untuk melihat kapan akan tersedia untuk dilelang.

Membaca jadwal cukup sederhana.

Contohnya seperti yang saya lihat pada jadwal tanggal 11/6/2022, saya lihat di bawah ini.

Ada tiga tanggal penting, tanggal pengumuman, tanggal lelang, dan tanggal penyelesaian.

Tanggal pengumuman adalah saat treasury memberitahu pialang (seperti Fidelity) bahwa lelang sedang berlangsung dan merupakan tanggal penerbitan obligasi treasury baru akan muncul untuk dibeli.

Tanggal lelang adalah saat lelang terjadi (ketika pesanan yang Anda lakukan akan dipenuhi) dan penyelesaiannya adalah saat pesanan akan diselesaikan di akun Anda.

Obligasi harus muncul pada sore hari tanggal pengumuman dan mereka akan berhenti ditawarkan pada malam tanggal lelang setelah lelang benar-benar terjadi. Intinya, jika Anda ingin memesan obligasi, masuklah setelah tanggal pengumuman tetapi sebelum tanggal lelang dan Anda akan melihat obligasi negara dalam edisi baru.

Misalnya, Anda dapat melihat bahwa ada 5 obligasi yang memiliki tanggal pengumuman sebelum 11/6/2022 dan tanggal lelang setelahnya, itulah sebabnya lima obligasi tersedia bagi saya untuk diperdagangkan pada 6/11/2022. Jika saya masuk pada 11/8/2022, saya akan melihat serangkaian obligasi yang berbeda karena tanggal lelang untuk beberapa obligasi telah berlalu dan tiga obligasi baru diumumkan. Anda dapat melihat bahwa kadang-kadang, terutama dengan tagihan yang lebih pendek, tanggal pengumuman dan tanggal lelang sangat ketat sehingga mereka mungkin tidak terdaftar di bawah masalah baru terlalu lama.

Jika Anda mencari jangka waktu tertentu untuk obligasi Anda, pastikan untuk memeriksa tanggal pengumuman dalam jadwal dan melakukan pemesanan sebelum tanggal lelang. Jika saya ingin membeli obligasi 20 tahun, saya akan memastikan untuk masuk setelah 10/11/2022 dan melakukan pemesanan sebelum 16/11/2022.

Setelah Anda mengetahui apa yang ingin Anda beli, sangat mudah untuk benar-benar membeli obligasi perbendaharaan dengan kesetiaan. Cukup pilih obligasi yang Anda inginkan dan tekan tombol trade.

Cara membeli obligasi treasury di FidelityDalam hal ini saya akan membeli tagihan 26 minggu yang akan jatuh tempo 5/11/2023 dan memiliki hasil yang diharapkan sebesar 4,266%. Karena ini adalah tagihan, itu tidak akan membayar kupon tetapi akan dibeli dengan diskon dan membayar pokok setelah jatuh tempo.

Setelah saya mencapai perdagangan, saya dibawa ke halaman perdagangan yang memungkinkan saya untuk memilih akun saya dan menunjukkan uang tunai yang saya miliki untuk diperdagangkan bersama dengan obligasi CUSIP dan hasil yang diharapkan untuk obligasi tersebut.

Beli Obligasi Negara di Fidelity

Obligasi di sini datang dalam denominasi $1.000 seperti yang disebutkan sebelumnya sehingga jumlah 1 berarti saya akan berkomitmen untuk membeli $1.000 dari instrumen pendapatan tetap ini. Karena ini adalah tagihan, itu akan dibeli dengan sedikit diskon seperti yang disebutkan di atas dan akan mengembalikan $1.000 penuh pada saat jatuh tempo untuk menghasilkan 4,266% yang diharapkan. Ingat bahwa imbal hasil adalah tahunan sehingga tidak sesederhana diskon 4,266% karena ini bukan obligasi setahun penuh.

Jika itu adalah wesel atau obligasi, harga pembelian akan menjadi nilai nominal $1.000 penuh dan itu akan memberikan hasil itu melalui pembayaran bunga setengah tahunan.

Sayangnya, Anda tidak dapat membeli obligasi pecahan sehingga harus dalam jumlah penuh. 1 = $1.000, 2 = $2.000 dan seterusnya.

Fidelity memiliki fitur auto-roll untuk penawaran 5 tahun atau kurang yang ketika diaktifkan akan secara otomatis menginvestasikan kembali hasil Anda ke instrumen serupa. Saya biasanya mematikan ini sehingga saya dapat memilih ke mana saya ingin uang saya pergi tetapi pilihan terserah Anda. Anda dapat membaca tentang itu di sini. Ini adalah sesuatu yang dapat Anda matikan dan hidupkan untuk setiap pesanan obligasi yang Anda lakukan dan sepertinya Anda harus menelepon untuk mematikannya jika Anda berubah pikiran yang agak mengganggu.

Perhatikan bahwa jika Anda telah mengaktifkan auto-roll dan tidak memiliki dana tambahan di akun Anda ketika tiba saatnya untuk melakukan auto-roll, Anda mungkin mendapatkan pesan dari Fidelity bahwa Anda tidak memiliki cukup dana untuk menutupi biaya pembelian berikutnya karena waktu bagaimana Fidelity menawar untuk set obligasi berikutnya. Namun, itu hanya masalah waktu, dan bukan sesuatu yang perlu dikhawatirkan. Hanya peringatan jika Anda mendapatkan pesan menakutkan dari Fidelity.

Setelah Anda membaca untuk menempatkan pesanan itu, tekan saja perintah pratinjau untuk mendapatkan jendela konfirmasi ini.

Ini akan menempatkan pesanan untuk membeli 1 obligasi dengan nilai nominal $1.000 dengan tanggal perdagangan 11/07/2022 dan tanggal penyelesaian 11/10/2022, keduanya didorong oleh kalender yang kita bicarakan di atas.

Setelah Anda siap, tekan saja tempatkan pesanan dan perdagangan akan dilakukan. Anda selalu dapat membatalkan hingga tanggal lelang.

Itu saja, sesederhana itu dan sangat mudah memiliki obligasi negara langsung dari pemerintah.

Membeli obligasi treasury melalui Fidelity juga memiliki keuntungan tambahan berupa likuiditas yang mudah karena Anda memiliki akses ke pasar sekunder. Secara umum, obligasi treasury sangat likuid. Jika Anda adalah tipe orang yang memegang treasury melalui jatuh tempo (dan saya) maka Anda tidak perlu melakukan hal lain tetapi Anda juga dapat menjual treasury ini secara online kapan saja melalui pasar sekunder. Namun, perhatikan, seperti disebutkan di atas, bahwa Anda hanya dijamin untuk mendapatkan uang Anda kembali dengan hasil yang dijamin jika Anda menahannya hingga jatuh tempo dan menjual di pasar sekunder berarti Anda mendapatkan harga pasar yang mungkin lebih tinggi atau lebih rendah dari nilai nominal.

Bagi sebagian besar investor, itu seharusnya tidak menjadi masalah karena ide di balik ini adalah untuk menyimpan uang Anda dengan aman dan mengumpulkan tingkat bunga itu saat Anda melakukannya, tetapi kebutuhan akan uang tunai dapat muncul dan opsi bisa ada di sana.

Seperti kebanyakan hal, Anda harus membayar pajak federal atas keuntungan apa pun seperti yang Anda lakukan pada hal lain tetapi Anda mendapatkan manfaat dari menghindari pajak lokal dan negara bagian. Untungnya, Fidelity akan mengirimkan formulir pajak Anda pada akhir tahun yang mencakup semua informasi itu. Pajak dapat dihindari jika Anda membeli ini di Roth IRA atau IRA atau semua jenis akun yang diuntungkan pajak yang mungkin Anda miliki dengan Fidelity (HSA atau BrokerageLink di 401k Anda atau lainnya).

Secara keseluruhan, sementara obligasi bukan untuk semua orang, seiring bertambahnya usia mereka bisa menjadi tempat yang sangat baik untuk mendapatkan uang saat Anda berusaha menghindari volatilitas yang menyertai saham. Itu tentu relevan pada saat seperti hari ini terutama karena obligasi menjadi lebih menarik karena kenaikan suku bunga. Membeli obligasi secara langsung seperti ini berarti Anda dijamin mendapatkan kembali pokok Anda dan dapat menikmati hasilnya selama bertahun-tahun.

Semoga ini memberi Anda ide bagus tentang cara membeli obligasi di Fidelity. Namun, jika ada yang kurang jelas, beri tahu saya atau ajukan pertanyaan tentang cara membeli treasury bond di Fidelity di bawah ini!

Pengungkapan : Saya bukan penasihat keuangan dan saya melakukan ini hanya untuk tujuan hiburan. Pastikan untuk berbicara dengan penasihat keuangan yang memenuhi syarat sebelum membuat keputusan keuangan apa pun karena semuanya memiliki risiko kerugian karena kesalahan atau kesalahan.

Cara membeli obligasi treasury di Fidelity